Как рассчитать рентабельность деятельности предприятия формула. Анализ показателей рентабельности предприятия

В общем-то, стоит отметить, что, занимаясь определенной хозяйственной деятельностью, следует всегда анализировать ее результаты, эффективность затраченных усилий (прям как по ) и делать соответствующие выводы о перспективах развития и именно поэтому, знать, что такое рентабельность необходимо, если вы так или иначе связана с анализом деятельности предприятия. В этой статье будут представлены виды рентабельности , мы поговорим о ее показателях , сделаем необходимые расчеты и поймем, как использовать результаты формул при анализе деятельности хозяйственного субъекта.

Понятие «рентабельность»

Рентабельность предприятия (бизнеса) – это показатель, характеризующий доходность его деятельности, или, другими словами, показатель экономической эффективности. В определенной степени этот параметр показывает, насколько эффективно компания использует имеющиеся в ее распоряжении экономические, природные, денежные и трудовые ресурсы. Если это некоммерческая структура, то можно сказать, что рентабельность – это и есть эффективность ее работы, для коммерческих же подразделений более важны точные количественные характеристики. Можно сравнить рентаб-сть с показателем КПД, то есть соотношением понесенных затрат и полученной в итоге прибылью (то есть, упрощенно, соотношение расходов и доходов). Если бизнес по итогам отчетного периода дает прибыль, то такой бизнес можно назвать рентабельным.

Виды

Поскольку показатели эффективности традиционно различаются в зависимости от вида бизнеса, то стоит говорить о разных видах рентабельности. Также стоит заметить, что при расчете разных видов рентаб-сти используются разные коэффициенты и, следовательно, формулы будут весьма отличаться. Мы можем говорить о следующих видах рентабельности:

Общая рентабельность активов (оборотных и внеоборотных ) – характеристика, показывающая, какие денежные средства были привлечены компанией для получения прибыли в 1 рубль. Ее оценку можно провести исходя из соотношения прибыли до уплаты налогов и средней величины стоимости всех активов компании за конкретный промежуток времени (возьмем, к примеру, год). Другими словами, это способность активов компании (про пассивы и активы подробнее тут) создавать прибыль. Если мы говорим о рентаб-сти формирования самих активов компании, то в данном случае нам необходимо вычислить ее путем деления прибыли компании (опять же до уплаты налогов) на среднюю стоимость привлеченных активов опять же за конкретный промежуток времени (к примеру, год).
Рентабельность продукции (товара) – соотношение между прибылью от продажи товара и средствами, затраченными на его изготовление (производство). Показатель характеризует насколько выгодным является производство того или иного товара или услуги.
Рентабельность производства – экономический показатель, характеризующий целесообразность того или иного вида бизнеса. В данном случае мы говорим о соотношении между затратами производства и полученной в итоге чистой прибылью. Как уже упоминалось выше, рентабельным является производства с положительным балансом прибыли и затрат. К мерам увеличения рентабельности производства стоит отнести снижение себестоимости продукта и повышение качества производства.

Расчет и коэффициенты, другие виды

Было бы неполным вести рассказ о том, что такое рентабельность и рассказывать о ее видах без предоставления наглядных формул и производимых расчетов. Выделяют следующие показатели рентабельности:

Рентабельность активов (ROA) = Прибыль/Стоимость активов*100%. В данном случае уместно говорить не только о собственных активах предприятия, но и привлеченных (например, кредиты или дебиторская задолженность).
Рентаб-сть основных производственных фондов (ROFA) – аналогичный предыдущему показатель, оценивающий эффективность деятельности основных производственных фондов, а не активов. Соответственно, и в формуле учитывается именно их стоимость.
Рентаб-сть капитала (ROE) – параметр, показывающий, насколько эффективно используются собственные средства предприятия (или банка) . В данном случае она высчитывается как отношение между чистой прибылью и суммой уставного капитала (а иногда и дополнительного). ROE = прибыль/капитал*100%. Разница в рентаб-сти активов и капитала показывает величину финансового рычага (то есть размер заемных средств), используемого при ведении бизнеса. Следует, отметить, что коэффициент ROE признается одним из основных показателей при анализе деятельности предприятия в развитых странах.
Рентабельность инвестиций (ROI) – показатель, оценивающий, какая прибыль была получена от изначальных инвестиций, то есть это соотношение между получившейся прибылью и суммой первоначальных вложений. Эффективность инвестиций (что такое инвестиции?) легко показать на примере с акциями (что такое акции компаний читайте тут). К примеру, инвестор (как самому стать инвестором?) купил сначала акции Газпрома по цене 149,5 рублей, а затем, заметив нисходящий тренд на рынке акций, решил ликвидировать открытую позицию и продал ценные бумаги (про виды ценных бумаг можно прочитать здесь) по цене 135,2 рубля за штуку (убыток в 14,3 рубля). В итоге он получил отрицательную эффективность инвестиций в размере: -14,3/149,5*100% = -9,56%. Коэффициент ROI и его уровень не являются основными показателями успешной деятельности компании, поскольку не отражает ситуации с некоторыми оперативными потоками (например, финансовыми вложениями заемного капитала и т.п.) но, тем не менее, эффективность главного оперативного оборота отражена достаточно наглядно.

Расчет эффективности хозяйственной деятельности можно производить с учетом как единовременных, так текущих затрат. Различают рентабельность производства и продукции . Поясним в чем отличия. Коэффициент рентабельности производства оценивает, с какой степенью эффективности используется имущество организации (то есть основные фонды и оборотные средства).

Формула данного коэффициента выглядит следующим образом:

Рп = (Пб / (Фос.фонд. + Фобор.средств))*100%

При этом,

Рп – это рент-ть производства (измеряемая в процентах)
Пб – прибыль балансовая (измеряется тыс.рублей)
Фос.фонд. – стоимость основных фондов (в среднем за год, тыс.руб.)
Фоборот.средств – размер оборотных средств (тыс.рублей)

Рентаб-сть же продукции (ROM) показывает, насколько эффективными были понесенные затраты. В данном случае вычисляется отношение между прибылью от реализации продукции к ее себестоимости. Данный показатель можно вычислять как в целом, для всей сбываемой продукции, так и для отдельных наименований товара. Формула же будет выглядеть следующим образом:

Рп = (П / Сп)*100%, где

Рп – рент-ть реализуемой продукции,
П – прибыль от реализации
Сп – себестоимость реализуемой продукции.

Ну и в дополнение к данным коэффициентам существует и так называемый коэффициент рентабельности продаж , обозначаемый как ROS (return on sale). Его значение вычисляется путем соотношения между прибылью от продаж (операционной прибылью) и выручкой компании. Иными словами это соотношение между чистой прибылью, оставшейся после налогообложения, и объемом продаж. А если говорить еще более просто, то данный параметр отражает, сколько процентов прибыли содержится в каждом полученном (заработанном) компанией рубле. Несомненно, это один из показателей, исходя из которого, формируются цены на товары и услуги, продаваемые компанией и показывающий, насколько существенны издержки компании.
Рентабельность персонала (ROL) – отношение между чистой прибылью и среднесписочной численностью персонала (то есть средней численностью за определенный промежуток времени). Другими словами, всегда необходимо соблюдать определенный порог численности, для того, чтобы прибыль была максимальна.
Рентабельность подрядных услуг – вычисляется путем деления разницы между затратами в случае предоставлении подрядчиком работ и затратами в случае их не предоставления к затратам, в случае выполнения заказчиком услуг. В виде формулы это можно представить следующим образом: Рподр.услуг = (Знепред. – Зпредстав.) / Зпредстав. При этом, в случае невыполнения подрядчик понесет большие убытки, связанные со штрафами, нежели в случае выполнения всех работ в срок.

Для посетителей нашего сайта действует специальное предложение - вы можете совершенно бесплатно получить консультацию профессионального юриста, просто оставив свой вопрос в форме ниже.

Действительно, понять, что такое рентабельность во всем многообразии форм – задача непростая, но, тем не менее, решаемая. Эти показатели используются при качественной всесторонней оценке деятельности хозяйственного субъекта (например, в форме акционерного общества) и способны сказать многое и потенциале дальнейшего развития. Дальнейшие статьи по финансовому анализу, микроэкономике, инвестициям (к примеру, про ), управлению личными финансами и заработку на бирже будут представлены на сайте сайт в ближайшее время.

Рентабельность - формула ее расчета, в общем-то, проста. Прочитав нашу статью, вы убедитесь в этом. В ней мы не только приведем формулу рентабельности , но и расскажем о нюансах расчета и назначении этого показателя.

Рентабельность — цель расчета

Конечная цель деятельности любой коммерческой компании — прибыль, то есть положительная разница между полученными доходами и понесенными расходами. Прибыль — это абсолютный финансовый показатель. Посчитав его, мы можем увидеть, что за определенный период наши доходы покрыли расходы. Однако оценить эффективность деятельности он все-таки не позволяет.

Например, возьмем 2 компании одной отрасли — одна крупная, с большими оборотами, другая — маленькая. Допустим, что обе фирмы за год сработали в прибыль. У большого предприятия прибыль в абсолютном выражении может существенно превышать финансовый результат, полученный малым. Однако это вовсе не означает, что оно работает эффективнее. Ведь большая прибыль может достигаться за счет масштабов деятельности, а не за счет грамотного ведения бизнеса, то есть за счет количества, а не качества. А это далеко не лучший вариант.

Между тем просто на основании сведений о прибыли мы не можем давать оценку деятельности таких разных компаний, поскольку показатели несопоставимы. И здесь нам на помощь приходит рентабельность.

Рентабельность предприятия: формула расчета

Рентабельность — это относительный показатель прибыльности, отношение прибыли к тому показателю, отдачу от которого требуется узнать. Если объяснять «на пальцах», то рентабельность показывает нам, какую прибыль приносит организации каждый вложенный в нее и потраченный ею рубль.

В общем виде для рентабельности формула расчета выглядит так:

R = П / Х * 100%,

R — рентабельность;

П — прибыль;

Х — показатель, рентабельность которого мы считаем.

Рентабельность выражают в процентах, поэтому результат деления нужно умножить на 100.

Виды рентабельности

Расчет рентабельности многоаспектен. Можно посчитать рентабельность практически всего: любых ресурсов, источников их приобретения, затрат. Мы остановимся на расчете основных видов рентабельности. Они следующие:

Рентабельность активов.

Этот вид рентабельности призван показать, какую сумму прибыли возвращает каждый рубль, который компания вложила в имущество. Для его расчета прибыль соотносят с активами. Формула рентабельности предприятия в этой сфере будет такова:

R акт = П р / А к * 100%,

R акт — рентабельность активов;

П р — прибыль (как правило, берут либо чистую прибыль, либо прибыль от продаж, в зависимости от целей расчета);

А к — средняя стоимость активов организации за расчетный период.

Так же, как и рентабельность продаж, рентабельность активов имеет детализацию. Можно посчитать рентабельность суммарных, внеоборотных или оборотных активов. При необходимости можно определить даже рентабельность отдельных видов имущества, например, основных средств.

Об особенностях расчета рентабельности активов можно узнать из статьи .

Рентабельность капитала.

Например, для собственников компании интерес может представлять рентабельность собственного капитала. Она дает информацию о том, эффективно ли работают инвестиции.

Вид формулы рентабельности здесь будет таков:

R ск = П р / С К * 100,

R ск — рентабельность собственного капитала;

П р — чистая прибыль (рентабельность собственного капитала считают только по чистой прибыли);

С К — средняя величина собственного капитала за расчетный период.

Подробнее об этом см. в статье .

R зк = П р / (Д О + К О) * 100,

R зк — рентабельность собственного капитала;

П р — чистая прибыль;

Д О — долгосрочные обязательства;

К О — краткосрочные обязательства организации.

Этот показатель покажет доходность на каждый рубль заимствований.

Рентабельность продаж или общая рентабельность.

Это отношение прибыли к объему продаж, которое показывает, сколько копеек прибыли «сидит» в каждом рубле выручки. Формула рентабельности продаж следующая:

R прод = П р / О п * 100%,

R прод — рентабельность продаж;

П р — прибыль;

О п — объем продаж (выручка).

Всем известно, что прибыль тоже подразделяется на виды (валовая, операционная, чистая и т.п.). Для рентабельности продаж можно использовать каждый из них в зависимости от того, что требуется узнать.

Подробнее о нюансах расчета рентабельности продаж читайте в статье .

Рентабельность продукции.

Это также очень важный показатель прибыльности, который говорит об эффективности затрат, показывает долю прибыли в каждом рубле, затраченном на производство продукции. Формула расчета рентабельности в данном случае представляет собой отношение прибыли к себестоимости:

R пр = П р / С с * 100,

R пр — рентабельность продукции;

П р — прибыль;

С с — себестоимость.

С учетом целей анализа эту рентабельность продукции рассчитывают:

по чистой прибыли или по прибыли от продаж;
по полной себестоимости продукции или только по производственной себестоимости.

Подробнее о расчете читайте в статье .

Рентабельность «налогового» значения — такое возможно?

Итак, мы выяснили, что по рентабельности можно судить об эффективности работы компании. Отсюда следует круг лиц, которым этот показатель может быть полезен. Очевидно, что к ним относятся:

собственники компании, которым важно знать, как работают их деньги;
управленцы, ведь они ответственны за работу фирмы, в том числе и перед собственниками;
потенциальные инвесторы — стоит понимать, куда вкладываешься;
аналитики, экономисты, финансисты — они работают с цифрами, строят прогнозы, ищут резервы роста, борются с неэффективным использованием ресурсов.

На первый взгляд, это всё. Между тем в круг заинтересованных следует включить также налоговиков. Да-да, инспекции тоже интересна ваша рентабельность, а именно показатели рентабельности продукции и активов. Они отслеживают среднюю рентабельность по отраслям — данные с 2006 по 2014 год можно найти в приложении № 4 к приказу ФНС России от 30.05.2007 № ММ-3-06/333@ (ежегодно сведения дополняются). И сравнивают с ними вашу рентабельность. Отклонение больше 10% может стать сигналом для включения компании в план выездных проверок (см. 11-й из общедоступных критериев самостоятельной оценки налогоплательщиками рисков налоговой проверки). А это значит, что уделять внимание рентабельности стоит и работникам бухгалтерских и налоговых служб организаций.

Где взять данные для расчета рентабельности деятельности предприятия?

Мы знаем, чтобы рассчитать рентабельность деятельности, формула должна содержать сведения о прибыли, выручке, активах, капитале и заимствованиях предприятия. Всю эту информацию можно почерпнуть из финансовой отчетности: бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах.

Подробнее о бухгалтерском балансе см. в статье , а о форме 2 — в статье .

Но на их основе можно посчитать лишь достаточно укрупненные, общие показатели. Более детальный и глубокий анализ требует и более подробной информации. Например, для расчета рентабельности отдельного вида продукции нужны цифры прибыли и себестоимости конкретного изделия, рентабельность продаж можно посчитать не в целом по организации, а по виду деятельности, а для этого нужно знать сумму выручки и прибыли именно по интересующему нас направлению бизнеса. А значит, чтобы подсчитать рентабельность деятельности предприятия, формула должна пополниться данными из бухгалтерской аналитики или управленческого учета.

Итоги

Нерентабельно — значит невыгодно. Это известно каждому. Но не каждый знает, о чем конкретно может сказать рентабельность. Используя приведенные нами формулы рентабельности , вы легко рассчитаете ее уровень по организации и выясните, эффективна ваша компания или нет. А бухгалтерам мы настоятельно рекомендуем уделять внимание рентабельности продукции и активов. Вдруг это убережет вас от излишнего внимания налоговиков?

Эффективность работы предприятия проверяют по проценту рентабельности. Чем выше показатель, тем результативнее работают активы, и тем больше чистой прибыли получает хозяин. Об этом знают многие предприниматели и пытаются тщательно отслеживать соотношение чистой прибыли к другим экономическим показателям бизнес-процесса (см. ). Однако, рассчитывая общую рентабельность предприятия, нужно не просто брать финансовые показатели из отчётности, но также понимать природу их формирования и отслеживать степень влияния конкретных показателей на прибыль хозяйствующего субъекта в данном периоде.

Понятие рентабельности

Если бизнесмен хочет определить, сколько денег он смог заработать на каждый вложенный рубль, значит, ему нужно посчитать рентабельность операции. Для этого всю прибыль необходимо разделить на вложения, в итоге получится коэффициент заработка.

Например, вложил 200 руб., заработал 500 руб., рентабельность сделки (500/200) равна 2,5. Но далеко не всегда можно так просто исчислить эффективность инвестиции, поскольку бизнес-процесс складывается из большого количества составляющих, и если предприниматель не учёл хотя бы одну из них, то весь расчёт рентабельности предприятия будет искажён.

Классическая рентабельность предприятия рассчитывается по формуле: прибыль от реализации, делённая на стоимость активов. Это показатели баланса, которые можно вывести на каждую отчётную дату.

Однако, рассчитав этот показатель можно получить только общую картину. Более точно эффективность каждого бизнес-процесса показывают:

рентабельность продаж;
рентабельность собственного капитала;
рентабельность производства;
и т. д.

Полезно прочитать, как правильно планировать . Виды затрат, особенности их формирования и правила документального подтверждения.

На заметку начинающим предпринимателям: .

Команда сайта Мир Бизнеса рекомендует всем читателям пройти Курс Ленивого Инвестора, на котором вы узнаете как навести порядок в личных финансах и научиться получать пассивный доход. Никаких заманух, только качественная информация от практикующего инвестора (от недвижимости до криптовалюты). Первая неделя обучения бесплатная! Регистрация на бесплатную неделю обучения

Методика расчёта коэффициентов рентабельности

В международной практике существует масса подходов к расчёту показателей рентабельности предприятия. Управленцы и финансисты, знающие, как формируются те или иные экономические значения, ищут оптимальный вариант определения эффективности, при котором допускается лишь самое минимальное искажение реальной картины.

Суть отличия подходов в том, какие именно данные входят в расчетную прибыль и в затраты. Наиболее перспективной методикой считается соотношение прибыли и того показателя, от которого эта прибыль зависит.

Основные правила расчёта:

по возможности пользоваться только данными финансовой отчётности без введения дополнительных значений;
расчёт должен быть универсальным - таким, который может применяться для анализа деятельности других фирм (не нужно изобретать свои показатели);
нет показателя, который одновременно покажет эффективность работы всех бизнес-процессов на предприятии.

Оценка результативности предпринимательской деятельности чаще всего осуществляется по следующим видам рентабельности:

производства (Rпроиз);
продукции (Rпрод);
продаж (Rпродаж);
активов (Rакт);
собственного капитала (Rск);
трудовых затрат (Rтз).

Основные вопросы: какую прибыль использовать в числителе формулы (балансовую, чистую или другую) и какие затраты в знаменателе.

Рентабельность производства

Rпроиз – показатель, по которому можно определить, какая часть валовой прибыли приходится на единицу производственных затрат.

Для этого валовую прибыль нужно разделить на себестоимость проданных товаров.

Например, фирма продала 50 костюмов на общую сумму – 1500 руб. Себестоимость 1 костюма – 20 руб. Rпроиз = 1500/(50×20) = 1,5.

Рентабельность продукции

Rпрод – коэффициент эффективности общей суммы затрат на производство и реализацию продукта. Для определения рентабельности продукции прибыль от продаж нужно разделить на полную себестоимость.

Например: компания произвела и продала за месяц услуги на общую сумму 60000 руб. Общие затраты на себестоимость за месяц составили 40000 руб. Rпрод = 60000/40000=1,5.

Рентабельность продаж

Рентабельность торгового предприятия чаще всего определяется по эффективности продаж.

Rпродаж рассчитывается как соотношение прибыли от продаж к выручке. Так, прибыль компании за квартал составила 40000 руб., выручка – 100000 руб. Rпродаж = 40000/100000 = 0,4.

В приведённом примере нельзя в качестве расчётной единицы использовать чистую или балансовую прибыль, поскольку эти виды прибыли включают в себя не только заработок от продажи, но и от прочих доходов и расходов, а эти данные не отражают сущность процесса продаж.

Рентабельность активов

Перед тем как определить рентабельность активов предприятия, необходимо найти прибыль до налогообложения и зафиксировать анализируемый вид активов (оборотные, внеоборотные, определённый вид или группа).

Например, для производства 300 тонн картона была задействована производственная линия балансовой стоимостью 200000 руб. Прибыль от продажи картона 300000 руб. Rакт = 300000/200000 = 1,5.

Рентабельность собственного капитала и трудозатрат

Рентабельность собственного капитала предприятия определяется по соотношению чистой прибыли к собственному капиталу.

Собственный капитал состоит из уставного фонда, нераспределенной прибыли, добавочного капитала (по результатам переоценки ОС).

Например, после уплаты налогов у фирмы осталась прибыль в размере 40000 руб. Собственный капитал составляет 50000 руб. Rск = 40000/50000 =0,8.

Эффективность трудозатрат рассчитывается, как соотношение чистой прибыли к фонду оплаты труда.

Как повысить финансовую эффективность бизнеса

Чем выше показатели рентабельности, тем результативнее работает компания. Путь повышения рентабельности предприятия – оптимизация затрат (см. ). Это не значит, что их нужно урезать путём введения режима тотальной экономии на материалах, ресурсах и заработной плате.

Эти шаги не повысят эффективность, а, наоборот, могут загубить самую выгодную предпринимательскую идею.

Обязательная процедура перед тем, как принимать меры по повышению рентабельности, - проведение первичного финансового контроля, который позволит получить данные о путях формирования затрат. После этого составляется план расходов, и завершающий этап - финансовый контроллинг результатов.

При проведении всех этапов разработки мероприятий по повышению финансовой эффективности сравниваются показатели рентабельности до и после внедрения тех или иных нововведений.

Если предпринимателю интересно, какой должна быть рентабельность в процентах для предприятия в определенной сфере, он может ознакомиться с показателями на официальном сайте ФНС (www.nalog.ru), приложение №4 к приказу ФНС от 30.05.07 г. № ММ-3-06/333@.

Полезно узнать, каковы . Комплекс эффективных мероприятий по выводу предприятия из кризиса.

Подробно о том, где находятся , и как получить документ о принадлежности к этой категории бизнеса.

Одним из основополагающих маркеров продуктивности деятельности является , которая определяется, как индекс экономической состоятельности, демонстрирующий уровень результативности эксплуатации производственно-материальных, финансово-трудовых и прочих ресурсов .

Рентабельность продаж

Рентабельность включает в себя несколько основополагающих показателей, в число которых входит и такой, как рентабельность продаж.

Рентабельность продаж являет собой , демонстрирующий какое именно количество денежных средств от реализованного продукта следует считать прибылью полученной компанией.

Расчёт рентабельности продаж производится за определённый временной промежуток и выражается в . При помощи последней компания может произвести эффективную оптимизацию своей ценовой стратегии и затрат, непосредственно связанных с осуществлением своей .

Данный показатель характеризуется активным чередованием периодов его увеличения и уменьшения. Причиной интенсивного роста коэффициента в равной степени могут служить и увеличение прибыли, и снижение объемов реализации, и одновременное влияние этих факторов.

Рост прибыли может вызываться увеличением цен, уменьшением издержек и т.д., что же касается снижения объёмов реализации, то причины этого явления могут быть различны. Если данный процесс имеет место после увеличения цен, то это является вполне закономерным. Если же причиной выступает, например, потеря интереса к продукту, то следует осуществить корректировку своей деятельности.

Формулы и особенности расчёта

Расчёт рентабельности продаж производится в таких целях, как:

Эффективное обеспечение контроля за прибылью;
Мониторинг развития деловой активности компании;
Сравнение с прибылью, получаемой конкурирующими компаниями;
Оптимальное определение как прибыльных, так и убыточных реализаций;
Оценка доли себестоимости продукции в общереализационном процессе;
Обеспечение контроля за ценовой политикой;
В иных значимых для коммерческой деятельности компании целях.

Для расчёта показателей рентабельности продаж используются различные виды получаемой прибыли, в связи с чем вычисление данного коэффициента производится по нескольким различным .

Однако, все они в основе своей содержат такое уравнение, как:

Рп=(П/В) *100%, где:

Рп – рентабельность продаж,
П – прибыль,
В – выручка.

В большинстве случаев рентабельности производится по таким трём основным значениям, как:

валовая прибыль,
операционная прибыль,

Алгоритм расчёта по валовой прибыли предусматривает деление последней на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов — Рп= (Пв/В) *100%, где:

Рп – рентабельность продаж,
Пв –прибыль валовая,
В – выручка.

Определение валовой прибыли осуществляется посредством вычитания реализаций из полученной выручки. Извлекаются означенные показатели из Отчёта о прибылях и убытках (форма №2)

Алгоритм расчёта по операционной прибыли предусматривает деление прибыли до на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов – Рп = (Пн/В) *100%, где:

Рп – рентабельность продаж,
Пн — прибыль до налогообложения,
В – выручка,
Показатели для этого вычисления также извлекаются из формы №2.

Исчисленная по данной формуле рентабельность продаж демонстрирует, какая конкретно часть содержится в полученной компанией выручке за минусом перечисленных и выплаченных процентов.

Алгоритм расчёта по чистой прибыли предусматривает деление чистой прибыли на выручку и последующее умножение получившегося результата на сто процентов – Рп = (Пч/В) *100%, где:

Рп – рентабельность продаж,
Пч –прибыль чистая,
В – выручка.

Необходимые показатели для этого вычисления также, как и в вышеупомянутых случаях, также следует извлекать из формы №2.

Анализ

Расчет рентабельности

Регулярное проведение анализа рентабельности продаж компании позволяет обеспечивать эффективное управление экономической деятельностью, улучшать показатели последней, повышать , оперативно реагировать на изменения рыночной конъюнктуры и т.п.

Осуществляя факторный рентабельности продаж, необходимо всесторонне учитывать специфические особенности влияния, оказываемого рентабельностью на такие факторы, как: изменение выпускаемой компанией продукции или выполняемые ею услуги и работы.

Наибольшей эффективностью обладает проведение анализа за несколько месяцев или даже лет, этот подход позволяет определить общую тенденцию экономического развития компании и выявить имеющиеся у неё слабые места.

При проведении анализа рентабельности необходимо руководствоваться такими основополагающими и при этом достаточно простыми критериями (применимыми абсолютно для всех компаний вне зависимости от вида их деятельности) как:

Повышение рентабельности – позитивная тенденция.
Снижение рентабельности – негативная тенденция.

Чтобы определить в изменениях, происходящих с рентабельностью продаж наличие тех или иных тенденций, необходимо установить такие периоды как отчётный и базисный. За последний имеет смысл брать показатели деятельности либо за прошедший , либо за тот период, в котором компанией была получена максимальная прибыль. Учёт базисного периода требуется для сопоставления рентабельности, высчитанных в каждом из упомянутых периодов.

Факторы снижения рентабельности

Почему происходит снижение рентабельности?

Выявленное в ходе анализа снижение рентабельности может вызываться такими тенденциями, как, например:

Опережение темпами роста , темпов увеличения выручки – причинами, инициировавшими данную тенденцию, могу выступать, в частности, снижение цен, структурные изменения ассортимента реализации, рост нормозатрат. Для изменения ситуации требуется проведение анализа политики ценообразования компании, системы контроля затрат, а также ассортиментной политики.
Опережение темпами уменьшения выручки темпов снижения затрат –тенденция может возникнуть в связи с уменьшением уровня . В этой ситуации требуется проведение всестороннего анализа маркетинговой стратегии.
Возрастание затрат компании – эта тенденция может вызываться таким факторами, как снижение цен, увеличение нормозатрат, структурные изменения ассортимента реализации. В данной ситуации требуется проведение анализа ассортиментной политики, ценообразования и контроля за затратами.

Следует учесть, что выявленное в процессе анализа убавление рентабельности является недвусмысленным свидетельством того, что конкурентоспособность компании падает, а уровень спроса серьёзно сокращается. В подобного рода ситуации компании необходимо разработать систему процедур, обеспечивающих активное стимулирование спроса, повышение качества выпускаемой продукции, а также интенсивное освоение новых секторов рынка.

Необходимо также отметить, что, если результаты анализа будут приводить к выводам об уменьшении объёмов реализации или же к увеличению активов, участвующих в обороте, то способов корректировки сложившейся ситуации вполне может хватить для того, чтобы ликвидировать причины.

Однако, если основным негативным фактором является существенное увеличение затрат, то все необходимые корректирующие мероприятия требуется производить с максимальной осторожностью, поскольку источник снижения расходов может довольно быстро закончиться. Поэтому в подобного рода ситуации оптимальным вариантом может оказаться переориентация на выпуск какой-либо иной продукции.

Повышение рентабельности

Ситуация снижения рентабельности не может признаваться приемлемой и вполне естественно требует исправления для чего компании необходимо предпринять меры, направленные на всемерное повышение рентабельности.

Для выработки правильной стратегии компании следует принять во внимание, например, такие факторы, как:

Колебания рыночной обстановки,
Изменение покупательского спроса,
Анализ деятельности конкурирующих компаний,
Экономия внутренних резервов.

После всестороннего изучения всех вышеупомянутых факторов, необходимо, опираясь на выводы, полученные в результате , приступить к практической реализации стратегии и осуществить конкретные действия, призванные скорректировать ситуацию.

К основным действиям, направленным на повышение рентабельности следует отнести:

Увеличение и модернизация производственных мощностей.
Всесторонний контроль за качеством производимой продукции.
Выработка оптимальной маркетинговой стратегии.
Уменьшение себестоимости выпускаемой продукции.
Надлежащая мотивация личного состава.

Итак, подытоживая всё вышесказанное, необходимо подчеркнуть, что показатели рентабельности продаж являются одним из основополагающих критериев оценки финансово-хозяйственной деятельности компании. Для улучшения всех показателей необходимо должным образом проанализировать все имеющиеся достижения и выявить факторы, тормозящие дальнейшее развитие. После того, как все проблемы будут выявлены, и определены причины их возникновения, следует тщательно разработать и предпринять меры, направленные на исправление негативных тенденций развития компании.

Напишите свой вопрос в форму ниже

Рентабельность, попросту говоря, это процентное отношение прибыли к затратам. Как рассчитать рентабельность саму по себе? Делим чистую прибыль на все расходы, от результата отнимаем единицу и остаток умножаем на 100%. Вложил 1084 в течение отчетного периода, к его концу счет вырос на 1240.31 – коэффициент рентабельности 1240.31/1084 = 1,1442; (1,1442 – 1)х100% = 14,42%. Это и есть рентабельность за отчетный период.

Рентабельность как инструмент экономического анализа

Динамика рентабельности как способ оценить состояние дел применялась задолго до появления экономики как науки, интуитивно. Предприятие кругом в долгах, но рентабельность растет – дело крепко поставлено, выдержат, отдадут кредиты и поднимутся. Рентабельность стоит на месте – не очень хорошо, полностью заняли свою нишу. Нужно думать, как расширяться, иначе можно рухнуть от малого толчка. Рентабельность падает – идут к краху, даже если сейчас им золото в подвалы мешками таскают.

Однако на практике случались казусы, с точки зрения такого «натурального» подхода необъяснимые. Поэтому вопрос: «На чем основана рентабельность?» долгое время был самым животрепещущим в экономике.

Откуда берется рентабельность

Первым это понял Дэвид Рикардо, введя понятие прибавочной стоимости: никто ни у кого ничего не отнимает, никто никого не хочет разорить, чтобы нажиться самому. Но в процессе производства ценность всех затрат возрастает и вкладывается в готовый к продаже товар. Гиперзадача экономики – добиться справедливого распределения этой избыточной ценности, прибавочной стоимости, между всеми членами общества.

Окончательно с рентабельностью разобрался Карл Маркс, досконально исследовав сам механизм появления прибавочной стоимости и основы рентабельности. Они – в специфическом товаре, способном создавать новую стоимость, не расходуясь. Товар этот наделен разумом, творческими способностями и волей. Имя ему – рабочая сила. Именно с учетом этого обстоятельства, если нужно было рассчитать рентабельность, формулы для разных случаев выводились самым естественным образом.

Рентабельность в таком разрезе есть уже фактор фундаментальный, глобальный. Он показывает, насколько способен тот или иной субъект бизнеса пополнить общественные запасы, себя не ущемляя. Современная экономика, нацеленная на планомерное развитие, рентабельности уделяет особое внимание. Способам и особенностям вычисления рентабельности и анализу ее динамики для разных случаев посвящен целый океан научных работ.

Как определить рентабельность

В любом случае рентабельность может быть определена как непосредственно, по прямым показателям, так и по бухгалтерскому балансу. Определить рентабельность по бухгалтерскому балансу бывает необходимо, если нужно оценить состояние дел контрагента. В деловых договорах, как правило, предусматривается возможность истребования баланса партнера, и законом такая возможность предусмотрена.

Перейдем к практическим случаям.

Предприятие

Предприятие – основа экономики, т.к. именно в процессе производства товаров и услуг и создается прибавочная стоимость. С предприятия и начинается расчет рентабельности. Как рассчитать рентабельность предприятия в целом? По укрупненным показателям, как выше было указано: делим чистую прибыль за определенный отрезок времени на все расходы за тот же период. Результат, если нужно, выражаем в процентах.

По бухгалтерскому балансу рентабельность рассчитывается по данным формы 2: суммируем все затраты на производство продукции (ст.20 + ст.30 + ст.40), а на полученную сумму делим балансовую прибыль. Так получается коэффициент рентабельности предприятия. От него отнимаем единицу, а остаток умножаем на 100%. Мы получили рентабельность в процентах за отчетный период.

Обратите внимание: делить на затраты ст.50 формы 2, прибыль от реализации (ПР), как иногда рекомендуют, нельзя. Таким образом получается коэффициент рентабельности основной деятельности (КРОД). Даже если предприятие выпускает лишь один вид продукции, это частный показатель.

Чтобы получить ПБ, балансовую прибыль, к ПР нужно прибавит прочую прибыль (ПП) и доходы/расходы по внереализации (ПВН).

Переходим к звеньям производства

Какой бы ни оказалась рентабельность, ее нужно разбить по звеньям: производство, активы, продажи, и проанализировать в динамике, сопоставляя с несколькими прошедшими отчетными периодами. Если предприятие выпускает несколько видов продукции, анализ делается и по каждому виду в отдельности.

Анализ по звеньям позволяет определить:

При положительном общем результате – где есть скрытые резервы, что нужно улучшить, чтобы увеличить эффективность производства, где намечаются прорехи, которые нужно заделать, чтобы избежать трудностей в случае ухудшения внешних условий. К примеру, нуждающиеся в модернизации активы могут явно себя не проявлять: токарь-виртуоз дядя Вася точит себе и точит на стареньком 1К62, лучше, чем японские роботы делают. Но ушел дядя Вася на пенсию, или треснула станина станка-ветерана, сработал принцип домино, и сразу полно проблем. А вот если рентабельность по активам будет около нуля (робот-то, при больших начальных на него затратах, в эксплуатации дешевле, чем высококвалифицированный рабочий с большой выслугой лет), то это звонок: дяде Васе, при всех его неоценимых заслугах, пора готовить замену.
При стагнации рентабельности такой же анализ покажет, где самое «болото». Допустим, отдел маркетинга хорошо продает, рентабельность продаж (см. ниже) есть, но активы «тормозят». Исходя из сопоставления прибыли с общей рентабельностью, соображаем: можно ли выкрутиться своими силами, или нужно брать кредит на модернизацию, и какие условия будут приемлемыми.
И, наконец, если рентабельность неуклонно падает, то после анализа можно ответить на вопрос: а стоит ли продолжать? Может быть, при всем нашем умении и старании сама отрасль себя изживает (карточные таксофоны, еле успев появиться на улицах, тут же исчезли – все обзавелись мобильниками), и лучше все продать, пока еще такое покупают, и вложиться во что-то новое?

Основное звено: производственный процесс

Рассчитать рентабельность производства на первый взгляд очень просто: делим балансовую прибыль ПБ на среднюю стоимость основных средств, основных и оборотных. В результате получаем, сколько копеек (рублей) прибыли мы получаем с одного рубля производственных расходов, что и будет процентным выражением рентабельности производства. К слову: еще осталось несколько государств, денежные единицы которых не имеют десятичного деления. Посочувствуем тамошним бухгалтерам и экономистам…

Средняя стоимость – значит, усредненная по времени, а не по категориям или величине затрат. Т.е., для вычисления средней стоимости основных фондов нужно учитывать амортизационные расходы, коэффициенты износа и годности и т.п. Для оборотных средств, соответственно, выплаты по кредитам, проценты от предоставленных нами коммерческих кредитов и прочее. Так что простой в своей основе расчет рентабельности производства на деле едва ли не самая трудоемкая из практических экономических задач.

По бухгалтерскому балансу рассчитать рентабельность производства тоже можно, и необходимо, но только для себя. По закону, контрагенты обязаны предоставлять только укрупненные показатели, тонкая же бухгалтерская «кухня» относится к разряду коммерческих тайн, которые тот же закон охраняет.

Фундамент производства: активы

Разобравшись с производством, нужно выяснить, хорошо ли работают наши активы. Чтобы выяснить, как рассчитать рентабельность активов, нужно узнать следующее:

Отношение чистой прибыли к совокупным активам как раз и даст рентабельность активов (РА) непосредственно, без коэффициента. Умножаем РА на 100%, получаем рентабельность активов в процентном выражении. В деньгах – сколько копеек с рубля нам набегает.

Примечание: рентабельность активов – очень тонкий и строгий показатель. С одной стороны, слишком уж «задирать» ее нежелательно: в современном мире солидные резервные фонды, финансовый НЗ, необходимы. С другой стороны, если РА невысока, то, значит, капитал не работает, проедается. Для анализа РА с рекомендациями по дальнейшим действиям лучше обратиться к хорошим экономистам. Самостоятельно учесть все внешние факторы очень сложно.

Результат деятельности: продажи

Разобравшись, все ли у нас в порядке «на хозяйстве», можно задаться вопросом: а хорошо ли мы продаем то, что делаем? Для этого нужно рассчитать рентабельность продаж. Все необходимые данные для этого мы уже получили в ходе предыдущих расчетов, поэтому вычислить коэффициент рентабельности продаж (КРП) совсем просто: делим чистую прибыль от реализации (ее мы получили при расчете рентабельности активов) на выручку от реализации (объем продаж). От КРП отнимаем единицу, умножаем на 100% – получаем рентабельность продаж в процентном выражении.

По бухгалтерскому балансу КРП = ст.50 ф.2/ст.10 ф.2.

Как видим, рентабельность – вовсе не тот «навар» которым оперируют стихийные мелкие торговцы. По показателям рентабельности можно судить не только, насколько предприятие доходно, но и что нужно делать, чтобы доход не иссякал.